卫生级丁苯橡胶行业上、下游产业链分析

第一节 上游产业发展状况分析

卫生级丁苯橡胶以丁二烯和苯乙烯为其主要原材料，以下就以其为上游进行分析。

1、丁二烯

丁二烯是合成橡胶工业中用量最大的单体，也是生产合成树脂和有机化工原料的重要中间体。2007年，我国丁二烯市场呈现三大特点：价格宽幅震荡，全年均价低于2006年，当年最高价和最低价的差额高达7680元/t；资源总量大幅增加，全年产量达到136.0万t，同比增长约17.95%；净进口量为8.71万t，同比增长39.8%，自给率由2006年的94.87%下降为93.98%。进入2008年，国际原油价格大幅度上涨以及国内丁二烯供应偏紧，使得丁二烯价格快速攀升,净进口量较上年有大幅度增加。

1）产能：未来两年集中增长

近两年，我国丁二烯产能增长很快。目前国内丁二烯全部以裂解C4为原料进行生产，其中采用二甲基甲酰胺（DMF）工艺的产能为78.4万t/a，约占国内总产能的45.74%；采用乙腈（CAN）工艺的59.0万t/a，约占34.42%；采用N-甲基吡咯烷酮（NMP）工艺的34.0万t/a，约占19.83%。

未来几年，许多生产厂家都准备新建或扩建丁二烯生产装置。预计到2011年我国丁二烯将新增产能约109-111万t/a，届时国内总产能将达到285.9万t/a。

2）供需：需求放大进口反弹

近年我国丁二烯产量也不断增加。2003年产量为85.8万t,2007年约为136.0万t，年均增长12.2%。

但产量的增长速度仍赶不上需求的增长，不足部分只能靠进口来弥补。近年来我国丁二烯的表观消费量不断增加。2002年为82.74万t，2007年达到144.71万t。2002～2007年表观消费量的年均增长率约为11.83%。

据海关统计，2003年我国丁二烯的进口量为13.59万t，2004年增加到19.59万t，创历史最高记录；此后，国内产量的增加，进口量随之开始减少。进入2007年，中石化高桥石油化工公司的聚丁二烯橡胶生产装置扩能改造完成；南京扬子金浦橡胶有限公司10.0万t/a乳聚丁苯橡胶装置建成投产。国内合成橡胶产能大增，加上ABS树脂产量的大幅度增加，有力拉动了丁二烯需求量的增长。2007年丁二烯进口量也出现反弹，达到11.18万t，同比增长25.34%。2008年1～6月合计进口量已经达到9.83万t，比2007年同期增长约120.40%。

2001～2007年我国丁二烯供需情况

单位：万吨

3）消费：合成橡胶、ABS树脂占主导

近年来，我国丁二烯的消费结构发生了很大的变化。从20世纪90年代初期几乎全部用于生产合成橡胶，逐渐扩大到合成树脂、热塑性弹性体、丁苯胶乳以及其他有机化工产品，尤其是在ABS树脂、SBS热塑性弹性体和丁苯胶乳等产品中的消费量增长幅度最大。2006年，我国丁二烯的消费结构中聚丁二烯橡胶的需求量最大，丁苯橡胶位居第二；2007年丁苯橡胶对丁二烯的需求量位居首位，聚丁二烯橡胶居次席。未来几年这两个领域仍将是丁二烯需求增加的主要推动力。

聚丁二烯橡胶：2012年，中国台湾合成橡胶公司计划在江苏南通的5.0万t/a高顺式聚丁二烯橡胶生产装置以及中石油计划在四川乙烯工程中建设的15.0万t/a聚丁二烯橡胶生产装置都将建成投产。届时我国聚丁二烯橡胶的产能将达到73.8万t/a，预计对丁二烯的需求量将达到65.0万t。

丁苯橡胶：今后几年，我国仍将有多套丁苯橡胶装置建成投产。预计到2012年我国丁苯橡胶的产能将达到115.0万t/a，对丁二烯的需求量将达到75.0万t。

SBS：2008年茂名石化公司SBS装置产能由5万t/a扩建到8万t/a；李长荣10万t/aSBS新建装置投产。预计2012年，我国SBS弹性体的产能将达到45.0万t/a，对丁二烯需求量将达到25.0万t。

ABS树脂：随着我国信息产业和汽车工业的不断发展，ABS树脂的消费量将有较快的增长。今后几年，我国仍将有多套ABS树脂装置建成投产，预计到2012年总产能将达到340.0万t/a，对丁二烯的需求量将达到45.0万t。

此外，丁二烯还用于生产丁腈橡胶、丁苯共聚胶乳、己二腈和己二胺等化工产品，2007年这些领域合计消费丁二烯约为6.1万t，预计到2012将达到10.0万t。综上所述，到2010年我国丁二烯的总需求量将达到220万t。

我国丁二烯消费情况及预测

单位：万吨/年

4）建议：扩大出口开拓消费领域

近期合成橡胶、ABS树脂新建装置陆续投产，我国对丁二烯的需求量大增，同时国际油价高企，使得丁二烯市场价格不断上扬。预计2012年，我国将有多套与乙烯装置配套的丁二烯生产装置建成投产，届时国内丁二烯产能将超过280万t/a，而需求约220.0万t，产能将过剩。

因此，有关企业除了继续对现有生产装置进行技术改造、进一步降低能耗和物耗外，还应积极扩大出口，增加丁二烯在其他领域的应用，如将其转化为丙烯或用于生产己二腈等化工产品等，以开拓其消费领域、增加消费量，确保我国丁二烯行业健康稳步发展。

2、苯乙烯

从2005年开始，国产苯乙烯供应增长速度，超过国内需求的增长速度，进口量下降，近两年维持了这一趋势。

1）产业发展重心应由扩能转向提高竞争力

国内苯乙烯市场受国际原油和纯苯价格波动影响较大。2007年国际油价一直高位徘徊，为苯乙烯价格提供有力支撑。同时，下游ABS等增长依然强劲，对苯乙烯市场起到拉动作用。

由于2007年我国苯乙烯新增产能仅为16万吨，且新增产能尚未有效释放，因此产量基本与2006年持平。同年上海高桥20万吨/年ABS装置、扬子石化金浦橡胶有限公司10万吨/年SBR装置、台湾台塑石化公司20万吨/年PS装置等几套苯乙烯下游装置投产，使我国苯乙烯供应紧张的形势加剧。2007年我国苯乙烯市场仍以卖方市场为主导，高位行情成主流。同时，供应紧张也使我国2007年苯乙烯的进口量在近年逐年下降的趋势下又创新高，达310万吨。

苯乙烯是苯用量最大的衍生物，也是最基本的芳烃化学品。苯乙烯主要用于生产聚苯乙烯（占其需求量约2/3），也可用于制取苯乙烯—丁二烯（丁苯）橡胶（SBR）、ABS和苯乙烯—丙烯腈（SAN）树脂、不饱和聚酯等，此外，苯乙烯也是生产涂料、染料、合成医药的重要原料。

2）供应结构已发生变化

长期以来，我国苯乙烯产不足需，缺口较大，每年需大量进口，并呈逐年增加趋势。1995年我国苯乙烯的进口量只有30.58万吨，进口量从1996年~1997年40万吨/年上升到1999年103万吨、2000年116万吨、2001年150万吨、2002年179.8万吨，2003年进口量达266.06万吨，2004年和2005年进口量分别达到288.90万吨和281.2万吨。进口/表观消费量比例由2002年66.92%增加到2003年73.85%、2004年74.70%，2005年进口依存度开始下降至69.44%，产量仍满足不了国内对苯乙烯的需求。1999年～2005年进口年均增长率达到23%。在苯乙烯大量进口的同时，还有较多的苯乙烯下游产品进口，对国内市场冲击较大。

近年来，随着一批大型苯乙烯装置的投产，我国苯乙烯供应紧张的形势有所缓解。进入2006年后，我国苯乙烯进口量继续减少，而且下降幅度越来越大，全年进口量为234.3万吨，比2005年同期下降16.7%，这表明我国苯乙烯供应格局已经悄然发生变化，即从2005年开始我国自身的苯乙烯供应增长速度首次超过需求的增长速度，进口出现下降，并维持了这一发展趋势。预计未来几年，随着我国一些大型苯乙烯新扩建装置的陆续建成投产，进口量还会逐渐减少。

3）近期内扩能趋势

2007～2010年仍是我国苯乙烯产能的大规模增长期，一些新建和扩建项目仍将陆续进行。预计到2008年我国苯乙烯总生产能力将达到约400万吨/年，2010年将达到约600万吨/年，届时我国苯乙烯市场供需矛盾将得到根本缓解。

苯乙烯需求的持续强劲增长，是我国苯乙烯生产不断扩能的原动力。2007年~2008年是我国苯乙烯产能的大规模增长期，而经过新一轮扩能高峰后，预计到2010年，我国苯乙烯市场供需矛盾将得到根本缓解，供需将基本平衡或略有缺口。

4）将重心由扩能转向提高竞争力

世界苯乙烯的生产能力已经出现过剩的态势。按照目前我国的扩能计划，2010年供需矛盾将得到根本缓解，因此，目前我国苯乙烯产业应该开始将重心由扩能转向提高竞争力。

一是要实现规模化生产，降低成本。我国现已建成上海赛科50万吨/年和惠州中海壳牌56万吨/年规模化装置，但我国大多数苯乙烯装置能力仍偏小，未达到规模生产的要求，加上有些装置生产技术相对落后，生产成本高，经济效益差，缺乏竞争力。

二是应尽快采用先进技术对现有装置进行技术改造，逐步提高装置的生产规模和工艺技术水平，增加产量，降低生产成本，进一步增强我国苯乙烯产品在国内外市场的竞争力。

第二节 下游产业发展情况分析

1、胶基市场现状分析

1）种类繁多，标准缺失

由于胶质物质成分复杂、品种繁多，各生产厂商胶基配方不尽相同。据调查，上世纪末国内外胶基行业大约使用70余种胶基物质，我国约有20多种。目前，我国食品添加剂使用卫生标准GB2760规定胶姆糖中胶基物质及其配料名单，包括天然树胶、合成橡胶、树脂、蜡类、乳化剂、抗氧化剂、填充剂等7类计50多种物质。

实际上，生产厂制造胶基时，是根据胶基种类的要求设计配方和确定工艺的，通常选用其中的一、二十种原配料就能获得合适的胶基了。目前，我国胶基尚无统一标准，现有生产厂实行自订企业标准生产，胶基产品作为食品添加剂归口，缺乏统一规范管理，迫切需要制定胶基国家标准或行业标准。

2）生产原料主要依赖进口

目前国内用于口香糖胶基使用的中分子量聚异丁烯只能依靠进口，主要是巴斯夫、日本ENEOS的产品，用于口香糖胶基方面的食品级中分子量聚异丁烯国内尚无法生产，用于口香糖胶基方面的食品级中分子量聚异丁烯只能使用采用三氟化硼催化体系制备，采用三氟化硼催化体系制备的中分子量聚异丁烯不仅外观清澈透明，而且产品纯度高，同时采用合理的工艺可以使其质量达到医用和食品级。

2、胶基市场发展趋势预测

随着人们环保意识的增强，发达国家“禁胶法令”的纷纷颁布，胶基口香糖正在被替代，换代型、无胶基口香糖正以每年15％的速度上升。由美国糖果生产厂商和美国糖果协会共同提供的数据——口香糖整体市场销量微微上扬；有胶基口香糖销量明显下降；无胶基口香糖市场销量正极速上升。我国市场这一趋势有所放缓，目前市场主流产品仍然是胶基口香糖，占据市场90%以上市场份额，虽然无胶基口香糖是口香糖发展必然趋势，但由于人们的消费习惯等原因，除非国家采取强制措施比如，法律条文明文禁止等，否则，胶基口香糖市场占有率高于无胶基产品现象在未来的5-10年内不会彻底改变，但无胶基口香糖市场占有率将逐年升高，直到完全取代胶基口香糖，胶基市场趋势并不明朗。
 

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